Com as incertezas econômicas atuais e os desafios geopolíticos, garantir o financiamento para startups na Ásia se tornou mais difícil. As empresas de capital de risco também foram impactadas pela desaceleração, levando a uma diminuição no número de fundos que estão sendo fechados.
O mercado de VC está “passando por (um de seus) invernos cíclicos marcados por altas taxas de juros, liquidez apertada e sentimento de LP cauteloso”, disse Akio Tanaka, co-fundador e parceiro da Techcrunch de Techcrunch, com sede em Tóquio e Taipei, em uma entrevista.
No entanto, os fundos ainda estão fechando. A manchete da Ásia disse na terça-feira que havia concluído um de seus maiores fundos até o momento, a manchete da Asia Fund V, em US $ 145 milhões para investir em startups de tecnologia na Ásia-Pacífico. (A manchete disse anteriormente que estava direcionando US $ 180 milhões para o fundo.)
O fundo mais recente da manchete é destinado a fundadores de startups que construem empresas direcionadas a operações de transformação digital e fronteiras no Japão, Taiwan e Sudeste Asiático, com investimento seletivo na Coréia do Sul. A manchete investe em estágio inicial-sementes para a série A-com tamanhos de cheques que variam de US $ 1 milhão a US $ 5 milhões em comércio eletrônico, logística, fintech, IP e AI.
Os apoiadores do quinto fundo da Ásia incluem uma mistura de entidades públicas e privadas, incluindo a Japan Investment Corporation (JIC), o Fundo Nacional de Desenvolvimento de Taiwan (NDF), a Coréia de Venture Investment Corporation (KVIC) e o SME apoia o Japão.
O novo fundo da manchete já investiu em 17 empresas, incluindo a Newmo, uma startup japonesa de táxi e compartilhamento de viagens; Jenfi, uma empresa com sede em Cingapura que fornece financiamento baseado em receita para empresas e startups digitais no sudeste da Ásia; e Pi-Xcels, uma startup baseada em Tóquio e Cingapura que oferece tecnologia habilitada para NFC para que os comerciantes enviem recibos para seus clientes.
Certos investidores no sudeste da Ásia preferem fazer investimentos seguros que geram lucros em vez de investir em startups de tecnologia de alto crescimento e de alto risco em um clima de financiamento desafiador, de acordo com Tanaka. A manchete visa fazer investimentos que esses investidores não o farão.
“As avaliações em estágio inicial ainda estão onde os retornos mais grandes são feitos”, disse Tanaka, “especialmente no ambiente de saída de hoje, onde as avaliações de estágio posterior têm comprimido e a liquidez permanece limitada”.
Tanaka disse ao TechCrunch que a empresa está particularmente empolgada com as oportunidades no Japão. No passado, a maioria das startups japonesas se concentrava nos negócios em seu mercado local, de acordo com Tanaka. Havia inúmeras ofertas de IPO, embora fossem relativamente pequenas em tamanho.
“Muitos fundadores de startups do Japão acharam que ele se afastava para serem públicos com uma oferta relativamente pequena”, acrescentou Tanaka. “Estamos muito interessados em startups globais que saem da Ásia, sejam as startups japonesas que estão internacionais ou talvez no sudeste da Ásia ou startups do norte da Ásia que se tornem globais”.
A manchete da Ásia faz parte da manchete Global Network, com escritórios regionais nos EUA, Europa e América Latina. O VC tem cerca de US $ 4 bilhões em ativos sob gestão.
Fundada em 2008, a manchete da Ásia, que apoiou mais de 100 startups, gerencia aproximadamente US $ 420 milhões em ativos em seus cinco fundos. A empresa emprega 10 profissionais de investimento em Tóquio, Taipei e Cingapura.
O fechamento do mais novo fundo da manchete vem logo após outros angariação de fundos de VC, focada na Ásia.
Antler fechou um fundo de US $ 72 milhões no sudeste da Ásia em agosto, e a Mindworks Capital, uma empresa de VC de Hong Kong, concluiu um quarto fundo pan-asia em US $ 220 milhões em outubro. Em novembro, a empresa de VC da Indonésia, Intudo, garantiu US $ 125 milhões em dois fundos, incluindo US $ 50 milhões para um fundo investir em recursos naturais a jusante e energia renovável.