É um segredo aberto no mundo da Fintech que o fundador e CEO da Startup Aumento, Darragh Buckley, tenta há anos “comprar um banco”, como disse uma pessoa familiarizada com a paisagem TechCrunch.
Algumas semanas atrás, ele basicamente conseguiu.
Ele comprou uma participação grande o suficiente no Twin City Bank para desencadear uma divulgação pública da transação pelo Conselho Federal de Pesquisa. Tais compras de ações estão então sujeitas à aprovação do FDIC. Twin City é um pequeno banco comunitário em Longview, Washington, cerca de uma hora ao norte de Portland, Oregon. A estaca teve que ser superior a 10% para acionar a divulgação.
Buckley confirmou o acordo para o TechCrunch, mas se recusou a dizer o tamanho de uma participação que ele comprou. Se ele possui 11% ou, digamos, 51%, entendemos que ele não é o único proprietário. Ainda assim, qualquer coisa superior a 10% faz dele um grande acionista. (Para comparação, as empresas públicas precisam divulgar todas as participações de 5% ou mais.)
A suposição no setor era que Buckley queria que um banco promovesse as ambições de aumento, sua startup bancária como serviço (BAAs), disse várias fontes ao TechCrunch.
O que é particularmente selvagem é que uma entidade misteriosa – provavelmente um dos concorrentes de Buckley – se opôs a esse acordo que contratou uma agência para lançar a imprensa ao escrever histórias negativas sobre isso e ele.
Mas, Buckley disse ao TechCrunch, esse foi na verdade seu terceiro investimento em um banco comunitário de Washington e seus interesses não são o que seus concorrentes pensam.
Isso não é um esforço para aumentar o proprietário do banco, disse ele. “O Twin City Bank é, e permanecerá, um banco focado na comunidade”, disse ele.
Vale do Silício encontra um atalho bancário
O aumento oferece uma plataforma de API que permite que os serviços financeiros sejam servidos programaticamente. Ele executa tarefas como transações automatizadas da Clearing House, fios, pagamentos em tempo real, etc. Os clientes do Aumente são em grande parte outros fintechs, como rampa, check-in e tubo.
Como o primeiro funcionário de Stripe, Buckley tem “uma grande reputação como engenheiro entre seus colegas”, disse uma pessoa na indústria da FinTech TechCrunch. Até alguns concorrentes da BAAS se referem aos negócios para aumentar quando não conseguem lidar com isso.
Como a maioria dos fintechs, aumenta os parceiros com (e compartilha receita com) bancos com seguro de FDIC para oferecer esses serviços regulamentados. A obtenção de licenças bancárias é difícil e caro. Até o Chime, que oferece contas de verificação e poupança e recentemente teve um IPO, não é um banco com seguro de FDIC, mas possui parceiros bancários.
No caso do aumento, ele trabalha com o Grasshopper Bank e o First Internet Bank of Indiana. (Buckley disse que não tem investimento pessoal em nenhum deles.)
No entanto, o BaaS é um mercado competitivo e lotado. Isso levou um pequeno número deles a encontrar uma solução alternativa para se destacar: comprar pequenos bancos comunitários diretamente e acabar com os parceiros bancários.
O maior exemplo disso é William Hockey, co-fundador da Plaid, cuja coluna atual da FinTech, comprou o Northern California National Bank por US $ 50 milhões em 2021. Outro exemplo é um banco de Kansas City chamado Lead, comprado e liderado pelos ex-executivos de blocos Jackie Resses, CEO do líder e Ronak Vyas, CTO.
Os perigos das parcerias de fintech
Buckley insiste que não tem planos de transformar Twin City no banco de parceiros pessoal de sua empresa ou inchar suas receitas com muitos parceiros da FinTech, como os clientes da Autor. Este último, ele sabe, pode ser perigoso.
Por exemplo, o Evolve Bank, um parceiro de muitos fintechs de afirmação a Stripe, foi alvo de um grande ataque de ransomware em 2024. Isso foi logo após o Sistema do Federal Reserve emitir uma ordem de consentimento de cessar e desistir para evoluir sobre os problemas encontrados nos sistemas de gerenciamento de risco do banco. O Evolve foi ordenado a implementar páginas de correções de conformidade. (O banco também foi associado ao colapso da sinapse de símbolamento da BAAS.)
“O Twin City Bank não deve apoiar o patrocinador bancário”, explicou Buckley, referindo -se a parcerias bancárias com a Fintechs. “O patrocinador bancário requer capacidade e capacidade muito específicas para supervisionar os parceiros com segurança e profundidade. Somente bancos especializados devem fazê -lo.”
Então, por que fazer um investimento tão grande, se não for beneficiado, aumentar? Porque ele gosta de bancos comunitários. Eles são os oprimidos do mundo bancário.
“Talvez exista uma visão predominante no setor de tecnologia financeira de que os bancos comunitários não possam crescer por conta própria. Mas a força dos bancos comunitários são seus relacionamentos e conhecimentos”, disse ele.
Se o plano de Buckley para o banco mudar, seus concorrentes do Baas estarão assistindo. Quanto à entidade misteriosa que espera detê -lo: é tarde demais. Ele disse que recebeu a aprovação da “não objeção de controle” do FDIC e o acordo já fechou.